되어 줄게 여러분의 노후 준비 디딤돌…? 치열한 일상을 사는 현대인이라면 누구나 은퇴 후의 여유로운 일상을 꿈꿀 텐데요. 하지만 요즘 같은 시기에 은퇴는 기대보다는 걱정으로 다가오기 마련입니다. 이에, 국민들의 안정적인 노후를 보장하기 위한 수단으로 디딤펀드가 새롭게 출시했는데요. 무심한 잔잔했던 퇴직연금의 수익률에 긴장감을 더하기 위해 출격한 디딤펀드의 장점은 무엇이고 어떻게 운용해야 하는지 NH-Amundi자산운용과 함께 살펴볼까요? 

퇴직연금 이륙 준비! 새롭게 출시한 디딤펀드란?

실적 배당형 상품으로 수익률 제고

지난 9월 25일 퇴직연금에 특화된 디딤펀드 상품인 NH-Amundi자산운용 디딤 하나로 자산배분 펀드가 신규 출시되었습니다. 디딤펀드는 퇴직연금 수익률 제고를 위해 금융투자협회가 추진해온 사업 중 하나입니다. 

2023년 말 기준, 미국과 영국, 호주 등 선진국의 10년간 퇴직연금 수익률은 평균 8~10%에 달했는데요. 하지만 한국의 10년간 퇴직연금 연환산 수익률은 2.07%에 불과했죠. 그리고 이러한 현상의 주요 원인 중 하나로 지적되는 것이 바로 원리금 보장형 상품 쏠림 현상입니다. 실제로 작년 말 기준, 한국 퇴직연금 가입자의 85%가 원리금 보장형 상품으로 퇴직연금을 운용하고 있었죠.

국내 퇴직연금 가입자들의 수익률을 높이기 위해 출시한 디딤펀드는 원리금 보장상품에 몰린 퇴직연금 자산을 주식이나 채권 펀드와 같은 실적 배당형 상품으로 넘어가기 위한 디딤돌 역할을 수행하는 펀드를 의미합니다. 다양한 운용사들이 자신들만의 투자 전략으로 상품을 출시함에 따라, 투자자별 성향에 맞는 상품을 선택하고 투자할 수 있습니다.

디딤펀드, 무엇이 다를까?

자산배분 전략으로 장기적으로 안정적인 성과 기대

디딤펀드는 실질적인 노후 대비를 위한 투자 상품인 만큼, 다양한 자산에 분산 투자하여 안정적인 성과를 창출하면서 위험을 최소화하는 것을 목표로 합니다. 안정자산과 위험자산에 대한 분산투자를 통해 투자 위험은 낮추면서도 위험도를 일정 수준으로 유지해 장기적으로 안정적인 수익률을 추구하죠. 

또한, 위험자산과 안정자산의 비중을 일정 범위로 유지하되 시장 상황이나 자산가치 변동에 따라 자산 배분을 조절하여 투자합니다. 시장 흐름에 유동적으로 대응할 수 있다는 점에서 자산배분 전략은 장기적으로 안정적인 성과를 기대할 수 있습니다. 

실제로 아래 투자 자산별 수익률 순위 그래프를 살펴보면 자산배분형 투자의 성과를 확인할 수 있는데요. 빨간색 테두리로 표시된 자산배분형 투자의 연도별 수익률은 대부분 중상위권을 기록했으며 하위권일 때의 수익률도 충분히 매력적이었습니다.

디딤펀드의 또다른 특징은 퇴직연금감독규정에 의거하여 퇴직연금 적립금의 100%를 투자할 수 있다는 점입니다. 퇴직연금은 노후소득보장수단인 만큼 위험관리를 통한 안정적인 수익률 확보가 가장 중요한데요. 디딤펀드는 대표적인 퇴직연금 펀드인 TDF와 유사한 장기투자 자산배분 상품인 만큼, 리스크 관리에 장점을 가지고 있습니다.

자산배분 전략으로 장기적으로 실현하는 탄탄한 노후준비

-NH-Amundi 디딤 하나로 자산배분 펀드

NH-Amundi 디딤 하나로 자산배분 펀드는 글로벌 시장 환경 변화를 디딤 펀드 ‘하나로’ 대응할 수 있도록 설계되었습니다. *모자형 구조로 구성돼있어 주식 모펀드, 채권 모펀드를 편입할 수 있죠. 또한 글로벌 경기 국면 및 시장 환경에 따라 주식·채권 모펀드의 투자 비중을 탄력적으로 조절해 운용합니다.  

*모자형 구조: 투자자는 자펀드(Feeder Fund)에 투자를 하고, 이를 통해 모인 투자자의 자금을 모펀드(Master Fund)에 투자하는 방식. 여러 개의 개별 자펀드를 통해 얻은 투자자금을 모펀드에서 통합 운용하는 펀드 구조. 펀드 자산을 효율적으로 관리할 수 있다는 장점을 가진다. 

투자 포인트 1. 글로벌 자산배분 전략

디딤 하나로 자산배분 펀드는 자산배분 전략을 활용해 경기 국면과 시장 상황에 맞추어 주식과 채권 모펀드 비중을 탄력적으로 조절합니다. 각 모펀드는 ETF를 포함해 다양한 지역과 테마, 전략의 국내외 집합투자기구에 투자하죠. 또한 주식 관련 투자는 환 노출, 채권 관련 투자는 탄력적인 환 헷지 전략을 실행합니다. 이렇듯 하나의 펀드로 글로벌 시장변화에 대응하기 때문에 장기적인 투자가 가능합니다.

투자 포인트 2. ESG에 기반한 운용

NH-Amundi 디딤 하나로 자산배분 펀드는 ESG를 기반으로 운용됩니다. 환경(Environment), 사회(Social), 지배구조(Governance) 요소를 고려한 펀드 투자 전략을 수립하고 투자 결정을 내리는 것인데요. ESG에 기반한 운용은 장기적인 지속가능성과 리스크 관리 측면에서 ESG를 중요한 투자 기준으로 삼는 것을 의미합니다.

NH-Amundi 디딤 하나로 자산배분 펀드는 ‘ESG’를 고려한 투자 전략을 기반으로 운용됩니다. 장기적인 지속가능성과 리스크 관리 측면에서 ESG를 중요한 투자 기준으로 삼는 것을 의미하죠. 예를 들어 환경 오염을 유발하거나 비윤리적인 노동 관행을 가진 기업, 투명하지 않은 경영 구조를 가진 기업에 투자하는 것은 장기적으로 리스크가 될 수 있으므로 잠재적인 리스크를 줄이고 사회에 긍정적인 영향을 미치는 기업을 선별합니다.

원리금 보장 상품에 쏠리며 저조한 수익률을 보이고 있는 퇴직연금. 낮은 퇴직연금의 수익률을 끌어올리기 위해선 실적 배당형 상품으로 자산을 이동시켜야 하는 상황인데요. NH-Amundi 디딤 하나로 자산배분 펀드는 글로벌 자산배분 전략을 활용해 주식과 채권 모펀드의 비중을 조절하며 시장 변화에 유연하게 대응하기 때문에, 퇴직연금 운용에 활용하기 좋은 펀드입니다. 더욱 행복한 노후를 위한 자산 관리 전략을 고민 중인 투자자라면 NH-Amundi 디딤 하나로 자산배분 펀드에 대해 자세히 알아보시고, 효율적인 퇴직연금 운용으로 소중한 은퇴 자금을 쑥쑥 키워나가시기 바랍니다.

펀드 정보 및 투자 유의사항

[상품 개요] 

[투자 유의사항]

· 집합투자증권은 자산 가치 변동 등에 따라 투자원금의 손실(0~100%)이 발생할 수 있으며, 그 손실은 투자자에게 귀속됩니다.

· 집합투자증권을 취득하시기 전에 투자대상, 보수, 수수료 및 환매방법 등에 관하여 (간이)투자 설명서 및 집합투자규약을 읽어 보시기 바랍니다.

· 금융상품 판매업자는 이 금융투자상품에 관하여 충분히 설명할 의무가 있으며, 투자자는 투자에 앞서 그러한 설명을 충분히 들으시기 바랍니다.

· 과거의 운용 실적이 미래의 수익률을 보장하는 것은 아닙니다.

· 집합투자증권은 예금자 보호법에 따라 보호되지 않습니다.

· 증권거래비용, 기타비용 등이 추가로 발생할 수 있습니다.

· 시장, 정치 및 경제 상황 등에 따른 위험으로 자산 가치의 손실이 발생할 수 있습니다.

· 본 자료는 신뢰할 만한 자료 및 정보로부터 얻어진 내용이나 향후 시장 상황 변경으로 전망이 변경될 수 있습니다.

· NH-Amundi자산운용 준법감시인 심사필 제2024-0869호(2024.09.30~2025.09.29)